הודעות לעיתונות

התעשייה האווירית לישראל בע"מ, החברה הביטחונית הגדולה בישראל הפועלת בשוק הצבאי/בטחוני ובשוק האזרחי, פרסמה היום את דוחותיה הכספיים המאוחדים לרבעון שהסתיים ב-30 בספטמבר, 2016.
החברה מדווחת על מכירות בהיקף של 893 מיליון דולר ברבעון בהשוואה ל- 828 מיליון דולר ברבעון המקביל אשתקד (גידול של 7.9%) ועל הפסד נקי בסך 94 מיליון דולר. ההפסד נובע מהפרשה חד פעמית בסך 162 מיליון דולר בגין פרישה מוקדמת של כ- 800 עובדים במסגרת הסכם הצמיחה שנחתם עם ארגון העובדים ביום 25.08.2016. הרווח הגולמי ברבעון הסתכם בסך של 135 מיליון דולר בהשוואה ל-86 מיליון דולר ברבעון המקביל אשתקד. 
הרווח התפעולי בנטרול הוצאות פרישה מוקדמת (רווח תפעולי מתואם) ברבעון הסתכם בסך של 30 מיליון דולר בהשוואה להפסד בסך 5 מיליון דולר ברבעון המקביל אשתקד. 
ה-EBITDA בנטרול הוצאות פרישה מוקדמת (מתואם) הסתכם לסך של 58 מיליון דולר בהשוואה ל- 22 מיליון דולר ברבעון המקביל אשתקד. הרווח הנקי בנטרול הוצאות פרישה מוקדמת בגין הסכם הצמיחה עליו חתמה החברה (רווח נקי מתואם), הסתכם בסך של 28 מיליון דולר.
התעשייה האווירית מחזיקה בצבר הזמנות בהיקף של 8.2 מיליארד דולר, המייצג כ-2.3 שנות פעילות. יתרות המזומנים של החברה מסתכמות לסך של כ-1.2 מיליארד דולר, זאת לצד תזרים מזומנים חיובי מפעילות שוטפת ברבעון השלישי בסך של 72 מיליון דולר.

יוסי וייס, מנכ"ל התעשייה האווירית:
"התעשייה האווירית מסכמת רבעון עתיר אירועים, שתוצאותיו מביאות לידי ביטוי השפעות חיוביות ראשונות של הסכם הצמיחה שנחתם בחברה לפני כשלושה חודשים. השיפור המוצג ברווחיות הגולמית נובע בין השאר מהפחתת הטבות שכר שונות כפי שהוגדר במסגרת ההסכם. את מלוא השפעתו של ההסכם אנו צפויים להרגיש במהלך שנת 2017 כאשר יושלם תהליך יישומו. בימים אלו אנו שוקדים על תכניות רב שנתיות בתחומי המו"פ, הפיתוח העסקי והשיווק אשר ימומנו מכספי תכנית הצמיחה. השקעות החברה בפעילות המו"פ מהוות אבן יסוד מהותית בפעילותה וצמיחתה של התעשייה האווירית. לצד תזרים המזומנים חיובי, אנו רואים גם גידול במכירות (ביחס לרבעון המקביל אשתקד), הנובע בעיקר מעליה בהכנסות חטיבת כלי טייס צבאיים ומהגידול בפעילותה של חטיבת בדק, בעיקר בתחום הסבות מטוסים לתצורת מטען. 
יחד עם זאת, התעשייה האווירית עדיין ניצבת בפני אתגרים רבים ומשמעותיים בתחומי פעילותה השונים. לצד המתנה מתמשכת לחתימה על פרוייקטים בהיקפים גדולים, אנו רואים עליה מתמשכת במספר ההתקשרויות מסדר גודל בינוני, מה שמייצר איזון שתורם לחוסנה של החברה. מאמצים רבים מושקעים על מנת לסיים תהליכי התקשרות מורכבים ולחזק את צבר ההזמנות של החברה. אנו ממשיכים גם בתהליכים של שינויים מבניים, מהלכים אסטרטגיים וגידול ההשקעה במקומות שיאפשרו לנו לחזק את מעמדה של החברה כמובילה עולמית בתחומי פעילותה."

נתונים עיקריים לרבעון השני של שנת 2016:

מכירות החברה ברבעון השלישי של שנת 2016 הסתכמו בסך של 893 מיליון דולר בהשוואה ל- 828 מיליון דולר ברבעון המקביל אשתקד, גידול של כ-7.9%.
הגידול במכירות ברבעון השלישי, ביחס לרבעון המקביל אשתקד, נובע ברובו מעליה בהכנסות חטיבת כלי טייס צבאיים וחטיבת בדק מטוסים לאור עליה בהיקף הפעילות בחטיבה, בעיקר בענף הסבות מטוסים לתצורת מטען.

נתח המכירות לייצוא ברבעון השלישי של שנת 2016 עמד על 76% (24% לישראל), בהשוואה ל-78% ברבעון המקביל אשתקד (22% לישראל).

נתח המכירות לשוק הצבאי עמד ברבעון השלישי של שנת 2016 על 69% (31% לשוק האזרחי), בהשוואה ל-74% (26% לשוק האזרחי) ברבעון המקביל אשתקד.

הרווח הגולמי ברבעון השלישי של שנת 2016 הסתכם בסך של 135 מיליון דולר (15.1% מהמכירות) בהשוואה ל- 86 מיליון דולר (10.4% מהמכירות) ברבעון המקביל אשתקד. השיפור ברווחיות הגולמית ביחס לרבעון המקביל אשתקד נובע בעיקר מרישום הכנסות שכר בגין הפחתת הטבות שונות במסגרת החתימה על הסכם הצמיחה ובגין הפרשה חד פעמית להפסד בסך 27 מיליון דולר, שנרשמה ברבעון המקביל אשתקד בחטיבת כלי טיס אזרחיים בגין פרויקט בואינג 787.

הוצאות המחקר והפיתוח ברבעון השלישי של שנת 2016 הסתכמו בכ-44 מיליון דולר לעומת סך של כ-33 מיליון דולר בתקופה המקבילה אשתקד (המהווים כ-4.9% וכ-3.9% מהמכירות, בהתאמה). זאת, בין היתר לאור הפניית כספי החיסכון של הסכם הצמיחה להשקעות במחקר ופיתוח.

הוצאות פרישה מוקדמת של עובדים: ביום 25.8.2016 נחתם הסכם קיבוצי בין החברה לבין ארגון העובדים, בשיתוף ההסתדרות הכללית של העובדים ובאישור הממונה על השכר במשרד האוצר ורשות החברות הממשלתיות. במסגרת ההסכם הוסכם בין היתר על פרישה מוקדמת של עובדים בתנאי פרישה מוטבים ועל הפחתה חלקית למשך תקופת ההסכם (3 שנים) של מרכיבי תגמול מסוימים.
במסגרת הסכם הצמיחה צפויים לפרוש כ-830 עובדים, מתוכם 730 עובדים קבועים. לאור האמור, הכירה החברה ברבעון השלישי בהוצאה בגין פרישה מוקדמת של עובדים בסך 162 מיליון דולר.

הרווח התפעולי בנטרול הוצאות פרישה מוקדמת (רווח תפעולי מתואם) ברבעון השלישי של שנת 2016 הסתכם בסך של 30 מיליון דולר (3.4% מהמכירות) בהשוואה להפסד תפעולי ללא הוצאות פרישה מוקדמת בסך 5 מיליון דולר ברבעון המקביל אשתקד. השיפור ברווחיות התפעולית המתואמת מוסבר בעיקר על ידי השפעת הפחתת הטבות השכר במסגרת החתימה על הסכם הצמיחה ברבעון הנוכחי ובגין הפרשה להפסד בסך 27 מיליון דולר, ברבעון המקביל אשתקד בגין פרויקט בואינג 787.

ההפסד התפעולי ברבעון השלישי של שנת 2016 הסתכם בסך של 132 מיליון דולר בהשוואה ל- 5 מיליון דולר ברבעון המקביל אשתקד. הגידול בהפסד התפעולי מוסבר בעיקרו על ידי רישום הוצאות פרישה מוקדמת של עובדים בגין חתימה על הסכם הצמיחה, אשר קוזזה בחלקה על ידי השיפור ברווחיות הגולמית כמוסבר לעיל.

ה-EBITDA בנטרול הוצאות פרישה מוקדמת (EBITDA מתואם) הסתכם ברבעון השלישי לסך של 58 מיליון דולר בהשוואה ל- 22 מיליון דולר ברבעון המקביל אשתקד.

הEBITDA ברבעון השלישי הסתכם ל-EBITDA שלילי בסך של כ-104 מיליון דולר, הנובע בעיקר מרישום הוצאות פרישה מוקדמת של עובדים בגין חתימה על הסכם הצמיכה, וזאת בהשוואה ל-EBITDA בסך של כ-22 מיליון דולר ברבעון המקביל אשתקד. 

הוצאות מימון נטו ברבעון השלישי של שנת 2016 הסתכמו ב-5 מיליון דולר בהשוואה ל-8 מיליון דולר ברבעון המקביל אשתקד.

חלק החברה בהפסדי חברות כלולות: ברבעון השלישי של שנת 2016 נרשם רווח של כ-1 מיליון דולר בגין חלק החברה בחברות כלולות לעומת הפסד של כ- 1 מיליון דולר ברבעון המקביל אשתקד. השיפור ברווחיות החברות הכלולות נובעת בעיקר מחברות מוחזקות בתחום הסבות המטוסים.

מיסים על הכנסה נטו ברבעון השלישי של שנת 2016 רשמה החברה הכנסות מיסים נטו בסך של 42 מיליון דולר בהשוואה להוצאות נטו בסך של 17 מיליון דולר ברבעון המקביל אשתקד. עיקר הפער מיוחס למעבר להפסד לפני מס ברבעון השלישי, בעיקר כתוצאה מרישום הוצאות פרישה מוקדמת של עובדים וכן מהפרשים בבסיס המדידה הנובעים מירידת שער החליפין של הדולר ביחס לשקל ברבעון השלישי בגינה נרשמו הכנסות מיסים, לעומת עליה בשער החליפין של הדולר-שקל ברבעון המקביל, בגינה רשמה החברה הוצאות מיסים. הוצאות/הכנסות המיסים בגין שינויי שער החליפין הן הוצאות חשבונאיות (רובן בגין מיסים נדחים) הנובעות מכך שהחברה מדווחת למס הכנסה בשקלים בעוד מטבע פעילות הדוחות הכספיים הינו דולר.

הרווח הנקי בנטרול הוצאות פרישה מוקדמת (רווח נקי מתואם) ברבעון השלישי של שנת 2016 הסתכם בסך של 28 מיליון דולר (3.1% מהמכירות) בהשוואה להפסד נקי מתואם של כ-31 מיליון דולר ברבעון המקביל אשתקד. השינוי ברווח הנקי נובע ברובו משיפור ברווחיות הגולמית והתפעולית של החברה וכן מרישום הכנסות מיסים ברבעון הנוכחי, בגין ירידת שער החליפין דולר-שקל ברבעון השלישי.

ההפסד הנקי ברבעון השלישי של שנת 2016 הסתכם בסך של כ-94 מיליון דולר בהשוואה לסך של כ-31 מיליון דולר ברבעון המקביל אשתקד. הקיטון ברווח הנקי נובע ברובו מהחתימה על הסכם הצמיחה והכרה בהוצאות פרישה מוקדמת של עובדים בגינו, אשר קוזז בחלקו מגידול בהכנסות מיסים, כמוסבר לעיל.

צבר ההזמנות בסוף הרבעון השלישי של שנת 2016 הסתכם בכ-8.2 מיליארד דולר, בהשוואה לצבר בסך של כ-8.5 מיליארד דולר בסוף 2015. 77% מהצבר מיועד למכירה ללקוחות חו"ל בפיזור גיאוגרפי רחב. הצבר מורכב ממגוון רחב של מוצרים ומבטיח 2.3 שנות פעילות.

יחס התקשרויות למכירות (Book to bill) לרבעון השלישי של שנת 2016 עומד על 0.85.

תזרים מזומנים חיובי מפעילות שוטפת הסתכם בסך של 72 מיליון דולר בהשוואה לתזרים מזומנים חיובי מפעילות שוטפת בסך 99 מיליון דולר ברבעון המקביל אשתקד. תזרים המזומנים החיובי מפעילות שוטפת נובע ברובו משינויים בסעיפי ההון החוזר של החברה.

אירועים מהותיים ברבעון השלישי של שנת 2016:

• ביום 25.8.2016 נחתם הסכם קיבוצי מיוחד, כחלק מצעדי צמיחה והתייעלות בחברה. ההסכם בתוקף ל-36 חודשים ממועד חתימתו, בין החברה ואלתא מערכות בע"מ, לבין ההסתדרות הכללית של העובדים בא"י והארגון הארצי של עובדי התעשייה האווירית לישראל ("הסכם הצמיחה").
• ביום 3.9.2016 אבד הלווין עמוס 6 מתוצרת התעשייה האווירית, כאשר במהלך תדלוק שביצעה חברת השיגור SpaceX של המשגר מתוצרתה, אירע פיצוץ של המשגר שגרם לאובדן מלא ((total loss של הלוויין. להערכת החברה קיים לה כיסוי ביטוחי מלא בגין האירוע. לפרטים נוספים ראה דיווח מיידי מיום 3.11.2016: 
https://portal.iai.co.il/,DanaInfo=maya.tase.co.il+reports/details/1064001